交易所
港交所（聯交所）
資本用途
增長／資產負債表
結構
非追索權
擔保
無需提供
資本來源
Squadron 自有資產負債表
Squadron Capital 直接投放資本，參與香港上市公司的私募股權投資（PIPE）。上市公司管理層、董事會及其顧問借助 Squadron 取得快捷、審慎的增長資本，免去傳統機構流程的冗長時間。
融資為非追索權，並圍繞公司目標進行結構設計。Squadron 於亞洲營運逾15年，並投入自有資本，因此決策直接而確定。
傳統融資 vs Squadron 直接資本
| 傳統機構融資 | Squadron Capital 直接資本 | |
|---|---|---|
| 執行時間 | 需數月銀團與審批 | 數日內提供直接條款 |
| 追索權 | 通常對公司有完全追索權 | 非追索權融資結構 |
| 擔保 | 個人及公司擔保常見 | 無需個人或公司擔保 |
| 審慎度 | 披露廣泛且涉及多方 | 直接、審慎、單一決策者 |
| 專注 | 通才模式 | 逾15年專注亞太上市股權 |
市場相關監管
- •持有上市公司 5% 或以上權益的人士須按《證券及期貨條例》履行權益披露責任，質押股份可能屬須申報的變動
- •控股股東質押股份時，發行人可能須按《上市規則》作出披露
- •董事須遵守《標準守則》及公司政策下的買賣限制及禁售期
- •禁售承諾及股東協議可能限制質押安排，須事先核查
- •每位資金接收方均須通過反洗錢及客戶盡職審查
核心優勢
- ✓為港交所上市公司提供直接增長資本
- ✓單一來源，執行快捷而確定
- ✓結構貼合公司目標
- ✓為董事會及管理層提供審慎流程
- ✓Squadron 團隊於亞洲營運逾15年
流程時間表
1
初步諮詢
1-2 天評估資本需求與公司目標
2
結構設計
2-4 天圍繞公司目標設計融資結構
3
文件準備
3-5 天準備並簽署法律協議
4
資本投放
1-2 天直接向公司投放資本
5
持續管理
融資期內定期檢視並調整融資安排
常見問題 — 香港上市公司私募股權融資（PIPE）
私募股權投資（PIPE）是在公開發行以外，向香港上市公司直接投放的資本。Squadron 投入自有資本，因此條款快捷且審慎。
直接條款通常於數日內提供，文件完成後資本隨即投放。
不需要。Squadron 的融資為非追索權，無需個人或公司擔保。
港交所的上市公司管理層、董事會、企業顧問、券商及中介人。Squadron 直接投放資本。
深入了解
為探索直接、非追索權資本的股東及中介人提供的教育資源：
洽談香港上市公司私募股權融資（PIPE）
請留下您的聯絡資料，我們的團隊將盡快與您聯繫，商討 Squadron 如何投放直接資本。